Ränta på ränta
Att spara 2 000 kronor i månaden i tjugo år låter som 480 000 kronor. Med ränta på ränta blir det betydligt mer – och skillnaden kommer från ett enkelt matematiskt faktum.
Mekanismen
Ränta på ränta innebär att avkastningen inte bara beräknas på det du satte in, utan också på den avkastning som redan lagts till kapitalet.
Det gör att tillväxten är exponentiell snarare än linjär. Varje år räknas avkastningen på ett större belopp än året innan.
Ett räkneexempel
Anta att du sätter in 2 000 kronor i månaden i tjugo år med 7 procents årlig avkastning. Det du själv satt in är 480 000 kronor.
Med ränta på ränta blir slutvärdet i stället omkring 1,04 miljoner kronor. Skillnaden – ungefär 560 000 kronor – är avkastning som genererats av avkastning.
Lägg märke till att mer än halva slutvärdet kommer från avkastning, inte från dina egna insättningar.
Tid slår belopp
I praktiken betyder det att den som börjar tidigt med ett litet belopp ofta kommer längre än den som börjar sent med ett stort belopp.
Ett exempel: 1 000 kronor i månaden i 30 år ger vid 7 procent ungefär 1,2 miljoner kronor. 2 000 kronor i månaden i 15 år ger ungefär 640 000 kronor – trots att båda sätter in 360 000 kronor totalt.
Vad som kan störa
Avgifter äter direkt av avkastningen. En årlig avgift på 1,5 procent kan över decennier kosta en betydande del av slutvärdet, eftersom även avgiften minskar det belopp som ska växa.
Inflationen sänker köpkraften. Det nominella beloppet kan se stort ut, men räknat i dagens penningvärde blir det mindre.
Vanliga frågor
Är 7 procent en garanterad avkastning?
Nej. Sju procent används ofta som ett långsiktigt riktmärke för breda aktieindex, men verklig avkastning varierar kraftigt mellan år och perioder.
Spelar avgifterna så stor roll?
Ja. Eftersom avgiften tas ut varje år minskar den det kapital som ska växa. Över 30 år kan skillnaden mellan 0,2 och 1,5 procents avgift bli hundratusentals kronor.
Vad menas med realt värde?
Realt värde är beloppet omräknat till dagens köpkraft. Eftersom priserna stiger över tid är det reala värdet lägre än det nominella.
Insatt belopp jämfört med slutvärde vid 7 % avkastning
| Månadssparande | Tid | Insatt totalt | Slutvärde |
|---|---|---|---|
| 1 000 kr | 30 år | 360 000 kr | 1 219 971 kr |
| 2 000 kr | 15 år | 360 000 kr | 633 925 kr |
| 2 000 kr | 20 år | 480 000 kr | 1 041 853 kr |
Källa: Beräknat med kalkylatorn på denna sajt (7 % årlig avkastning, ej garanterad).
Läs vidare
Sparräntekalkylator
Räkna ut hur mycket ett sparat belopp växer med en viss sparränta.
Sparmålskalkylator
Räkna ut hur mycket du behöver spara varje månad för att nå ditt sparmål.
Inflationskalkylator
Räkna ut hur mycket ett belopp är värt i framtiden efter inflation.
Spara eller amortera?
Jämför att investera ett belopp mot att amortera på ett lån.
Källa: Exemplen är beräknade med sajtens kalkylator. Avkastningsantagandet är ett riktmärke, inte en prognos.. Uppdaterad: 2026-01-20.